Üzlettulajdonosként fontos, hogy tisztában legyen cége pénzügyi helyzetével. Ennek egyik kulcsfontosságú szempontja a megtérült nyereség kiszámítása. A visszanyert nyereség, más néven visszatartott nyereség a vállalat nettó jövedelmének azt a részét jelenti, amelyet nem fizetnek ki osztalékként a részvényeseknek, hanem inkább megtartják a vállalkozásba történő újbóli befektetésre. Ebben a cikkben azt vizsgáljuk meg, hogyan kell kiszámítani a visszatermelt nyereséget, és miért fontos nyomon követni azt.
A visszatermelt nyereség kiszámításához kezdje a vállalat adott időszakra vonatkozó nettó jövedelmével. Ez megtalálható az eredménykimutatásban. Ezután vonja le a részvényeseknek az adott időszakban kifizetett osztalékot. Az eredmény a visszautalt nyereség. Például, ha a nettó jövedelme 100 000 $ volt, és 20 000 $ osztalékot fizetett ki, akkor a visszatermelt nyereség 80 000 $.
Fontos nyomon követni a visszautalt nyereséget az idő múlásával, hogy lássuk, hogyan halmozódik fel. Ezek azt a pénzösszeget jelentik, amelyet a vállalatod önmagába fektetett vissza, ahelyett, hogy a részvényeseknek fizette volna ki. Ez erős mutatója lehet a vállalat növekedési potenciáljának, valamint pénzügyi stabilitásának. Emellett a visszautalt nyereségek nyomon követése segíthet megalapozott döntéseket hozni a jövőbeli osztalékokkal és befektetésekkel kapcsolatban.
A visszautalt nyereség felhasználásának számos módja van. Az egyik gyakori felhasználási mód a vállalkozásba történő újrabefektetés kutatás és fejlesztés, a működés bővítése vagy új berendezések vásárlása révén. Egy másik lehetőség az adósságok törlesztése vagy készpénztartalékok képzése a jövőbeli lehetőségekre vagy vészhelyzetekre. Egyes vállalatok azt is választják, hogy nagyobb osztalékot fizetnek a részvényeseknek az erős visszatérő nyereséggel.
Összefoglalva, a megtérült nyereség kiszámítása fontos szempont a vállalat pénzügyi állapotának nyomon követésében. A megtérült nyereség kiszámításához vonja le a kifizetett osztalékokat az adott időszak nettó jövedelméből. A megtérült nyereség időbeli nyomon követése segíthet felmérni a vállalat növekedési potenciálját és pénzügyi stabilitását, és megalapozott döntéseket hozhat a vállalkozásba történő újrabefektetésről, az adósságok visszafizetéséről vagy az osztalékfizetésről. A nyereség maximalizálásával a visszautalt nyereség hatékony felhasználásával a vállalkozását a hosszú távú siker útjára állíthatja.
A mérlegben szereplő eredménytartalék a vállalat nyereségének az a része, amelyet nem osztalékként osztanak szét a részvényesek között, hanem a vállalat megtartja azt az üzleti tevékenységbe való visszaforgatásra vagy más célokra. Ez az eredmény idővel felhalmozódik, és a vállalat halmozott nettó jövedelmét jelenti, levonva belőle a részvényeseknek kifizetett osztalékot. A visszatartott nyereség a vállalat pénzügyi egészségének fontos összetevője, mivel finanszírozási forrást biztosít a jövőbeli növekedéshez és terjeszkedéshez. Azt is tükrözik, hogy a menedzsment hogyan osztja fel a nyereséget, hogy újra befektet-e az üzletbe, vagy osztalékkal jutalmazza a részvényeseket. A felhalmozott nyereség jellemzően a vállalat mérlegében a saját tőke között jelenik meg, és fontos mutatója a vállalat hosszú távú pénzügyi stabilitásának és növekedési potenciáljának.
A visszatartott nyereség a vállalat nyereségének az a része, amelyet a vállalat megtart, ahelyett, hogy osztalékként osztana ki a részvényeseknek. Ezt a nyereséget visszaforgatják a vállalatba a növekedés és terjeszkedés finanszírozására, a fennálló adósságok törlesztésére vagy a jövőbeli felhasználásra szánt tartalékok képzésére.
Tegyük fel például, hogy egy vállalat 1 millió dollár nyereséget termel az év során. Ha a vállalat igazgatótanácsa úgy dönt, hogy 200 000 dollárt osztalékként szétoszt a részvényesek között, a fennmaradó 800 000 dollár visszatartott nyereségnek minősül. Ezt az eredménytartalékot a vállalat felhasználhatja új projektek finanszírozására, új alkalmazottak felvételére vagy kutatás-fejlesztésbe való befektetésre.
A visszatartott nyereség fontos pénzügyi mérőszám a befektetők és az elemzők számára, mivel betekintést nyújthat egy vállalat pénzügyi helyzetébe és növekedési potenciáljába. A magas visszatartott nyereséggel rendelkező vállalatokat pénzügyileg stabilnak és a gazdasági visszaesések átvészelésére alkalmasnak tekinthetik, míg az alacsony visszatartott nyereséggel rendelkező vállalatokat kockázatosabb befektetésnek tekinthetik.
A visszatartott nyereség az Excelben a következő képlettel számítható ki:
Visszatartott nyereség = Kezdő visszatartott nyereség + Nettó eredmény – osztalék
1. Először írja be az időszak kezdeti felhalmozott eredményét egy cellába. Ez az előző időszak mérlegében található.
2. Ezután írja be a folyó időszak nettó nyereségét vagy veszteségét egy külön cellába. Ez az eredménykimutatásban található.
3. Ezután egy harmadik cellába írja be a tárgyidőszakban kifizetett osztalékot.
4. Végül a fent említett képlet segítségével számítsa ki a folyó időszak eredménytartalékát úgy, hogy a kezdeti eredménytartalékot hozzáadja a nettó nyereséghez vagy veszteséghez, és levonja belőle a kifizetett osztalékot.
Példa:
Feltételezve, hogy az időszak kezdeti eredménytartalék 100 000 $, az időszak nettó nyeresége 50 000 $, a kifizetett osztalék pedig 10 000 $, az Excelben az eredménytartalék kiszámítása a következő lenne:
Az eredménytartalék = Kezdő eredménytartalék + Nettó nyereség/veszteség – osztalék
Az eredménytartalék = $100,000 + $50,000 – $10,000
Az eredménytartalék = $140,000
Ezért az aktuális időszak eredménytartaléka $140,000 lenne.